La población de Policarpa hace mucho tiempo se situaba en un lugar cerca del actual, cuenta la historia que sus habitantes habían perdido la fe en DIOS y que en los días de asistir al templo, preferían ir a fiestas, durante mucho tiempo esto fue así y el párroco celebraba misa con unos pocos feligreses hasta que un día, mientras el sacerdote oficiaba misa y los pobladores se habían ido de parranda, dejando a sus hijos encerrados en las casas, se empezaron a oír gritos y ruidos todos corrían de un lado para otro al darse cuenta que el pueblo se les estaba quemando, los intentos de apagar el fuego fueron en vano y solo lograron rescatar a los niños y unas cuantas pertenencias luego se refugiaron a ver como su pueblo se consumía en las llamas. Dicen que del pueblo no quedo nada y hasta la iglesia se quemo, con lo poco que lograron rescatar se encaminaron hacia un sector llamado CHITA, en donde con plásticos y algunas varas hicieron carpas en las que se refugiaron mientras construían un nuevo pueblo, el que llamaron POLICARPA. El lugar donde se situaba el pueblo antiguo ahora se conoce como el CASTIGO.